对于退休后的投资解决方案而言，丛黎建议，更希望通过投资组合的方式进行选择，例如，通过能够获得更高收益的公募基金辅以养老保险产品，有助于对抗长寿风险，通过这种组合类的方式，整体上能够更好地对抗养老储备过程中可能出现的相关风险。

个人养老金市场蕴含潜力

《个人养老金实施办法》发布后几天，易方达、华夏、交银施罗德、富国、汇添富、广发等20余家基金公司陆续发布公告，推出个人养老金首批基金产品；近日，记者从农业银行、兴业银行等银行了解到，多家银行已通过个人养老金基金行业平台验收测试。

丛黎认为，个人养老金市场有非常大的发展潜力。对于储蓄存款、理财产品、商业养老保险、公募基金等金融产品，她从产品的特点进行了分析。

首先是养老理财。丛黎表示，养老理财是依托银行非常丰富的客户资源，有着比较稳健的投资收益，养老理财有望在个人养老金建设初期时呈现出比较快的发展，因为养老理财更突出的是长期性、稳健性和普惠性，养老理财相对其他的养老产品，优势在于它的覆盖面广、收益稳健。但是对于公募基金而言，养老理财的投研能力其实还需要进一步提升。

第二，从公募基金的角度，在公募基金行业，目前已经推出了养老目标基金，这一类产品是为了服务养老而生。养老目标基金主要以追求养老资产的长期稳健为目的，同时也鼓励投资者长期持有，采用很成熟的资产配置的策略，同时配以合理控制的风险波动。所以养老基金的优势在于，公募基金其实有很强的投研能力，在市场上是领先的，业绩也很出众，受到了客户的青睐。但同时公募基金在销售渠道上还是有赖于外部渠道。

第三，就养老保险而言，目前它作为一种市场化的养老方式，个人在购买养老保险产品的时候，可以实现资金长期稳健的增值和终身提取，这可以有效地化解投资风险和长寿风险，发挥出它所具备的长期性、安全性及收益性的特点。然而，相比于其他产品，养老保险产品的增值作用是有限的，同时它的资产配置和投顾能力也相应稍微弱一些。

第四类产品就是养老储蓄，目前暂时还未正式推出，但其实养老储蓄也充分体现出了养老属性，它稳定的收益和比较长的产品期限，是与居民长期的养老需求和生命周期特点相符合的。然而尽管养老储蓄的波动小，但收益率也相对较低，更适合风险偏好较低的客户。整体上，从资产配置的角度来看，可能不如其他养老金融产品多样和灵活。